2024年，國外10家龍頭鋼企日子過得怎么樣？

雖然鐵礦石價格下降，但四大礦山企業(yè)的盈利狀況依然保持強勁2024年四大礦山合計實現(xiàn)利潤487.7億美元，同比增長0.6%，比10家國外鋼鐵企業(yè)合計利潤多出近370億美元2024年，四大礦山平均銷售利潤率為30.2%，同比上升1.6個百分點，比10家國外企業(yè)平均銷售利潤率高出26.6個百分點具體四大礦山企業(yè)稅前利潤和利潤率情況見下表： 堅持“自律控產(chǎn)穩(wěn)價格” 積極探索減量發(fā)展新模式 2024年，受需求收縮、鋼價下跌、原燃料價格高位運行等因素影響，國內(nèi)外鋼鐵行業(yè)的經(jīng)營情況均有明顯下滑。

鋼材

2025年南非鐵礦石生產(chǎn)波動下的挑戰(zhàn)與機遇

該項目儲量預(yù)計達到24億噸，鐵品位達到65%項目預(yù)計于2025年投產(chǎn)，設(shè)計年產(chǎn)能為1億噸 雖然中國鋼鐵需求減弱，這導(dǎo)致鐵礦石礦山利潤率下降和生產(chǎn)預(yù)期降低同時西芒杜項目的投產(chǎn)，將給鐵礦石價格帶來進一步的下行壓力但是全球粗鋼產(chǎn)量預(yù)計在中期內(nèi)將保持穩(wěn)定，中國市場減弱的需求將被全球需求的增加所抵消，面對日益復(fù)雜的全球環(huán)境，南非礦業(yè)委員會對2025年行業(yè)復(fù)蘇寄予希望。

礦山動態(tài)

駱鐵軍會見力拓集團首席商務(wù)官巴特爾一行

2025年1月16日下午，中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會副會長駱鐵軍接待了到訪的力拓集團首席商務(wù)官巴特爾一行，雙方就鋼鐵行業(yè)運行及未來需求、力拓礦山生產(chǎn)和西芒杜項目開發(fā)、推動鋼鐵行業(yè)綠色低碳發(fā)展、加強定價機制研究等進行了友好交流 駱鐵軍對巴特爾一行到訪表示歡迎，簡要介紹了2024年中國鋼鐵行業(yè)的運行情況，并指出受需求下降等多重因素影響，近幾年中國鋼鐵總量將有所減少協(xié)會為解決當(dāng)前鋼鐵企業(yè)利潤率低的問題，將多方努力加大工作力度：一是推廣鋼結(jié)構(gòu)等擴大鋼材需求和應(yīng)用；二是呼吁總量控制，加強行業(yè)自律；三是與上下產(chǎn)業(yè)鏈共同在鐵礦石、焦煤的定價機制上研究形成更加合理的定價機制，在鐵礦石方面希望力拓發(fā)揮主要礦山企業(yè)的作用，與鋼鐵行業(yè)一起為創(chuàng)建更加公平、公正、合理的定價機制做出貢獻。

原料

鋼鐵與礦山行業(yè)應(yīng)加強合作，共謀發(fā)展

在低碳政策要求下，鋼鐵企業(yè)對優(yōu)質(zhì)原料的需求進一步增強 三是控制原料成本我國鋼鐵行業(yè)鐵水成本可大致分為原料費用、燃料及動力費用、制造費和人工費用等，其中，原料成本占鐵水成本接近一半，因此，鐵礦石價格對鋼鐵企業(yè)效益影響很大2024年上半年，我國重點統(tǒng)計鋼鐵企業(yè)利潤率僅為1.1%，同期，我國鐵礦行業(yè)利潤率達12%，國際知名礦山企業(yè)鐵礦石業(yè)務(wù)利潤率超60%產(chǎn)業(yè)鏈利潤分配極不均衡，鋼鐵企業(yè)控制原料成本的訴求十分迫切。

原料

產(chǎn)業(yè)鏈利益分配嚴(yán)重失衡，多方建言“供應(yīng)鏈”進化為“共贏鏈”

為何必須？ 業(yè)內(nèi)一直呼吁構(gòu)建互利共贏的產(chǎn)業(yè)生態(tài)圈，為什么這是一件必然為之的事？ 以鋼鐵行業(yè)最近的經(jīng)營情況為例前3季度，我國進口鐵礦石均價同比下降0.8%，鋼材價格指數(shù)均值同比下降7.67%，鋼價降幅明顯大于礦價降幅鋼協(xié)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，今年上半年，重點統(tǒng)計鋼鐵企業(yè)的銷售利潤率遠遠低于上游主要資源企業(yè)銷售利潤率，產(chǎn)業(yè)鏈利益分配嚴(yán)重失衡。

原料

鋼鐵行業(yè)運行持續(xù)“三高三低”，提質(zhì)增效轉(zhuǎn)型仍為行業(yè)下階段目標(biāo)

據(jù)中鋼協(xié)監(jiān)測，受鋼材價格同比下降，鐵礦石價格高位運行影響，鋼鐵企業(yè)收入降幅大于成本降幅，行業(yè)效益同比下降前三季度，重點統(tǒng)計鋼鐵企業(yè)累計營業(yè)收入為4.54萬億元，同比下降6.87%；營業(yè)成本為4.31萬億元，同比下降6.14%，收入降幅大于成本降幅0.73個百分點；利潤總額289.77億元，同比下降56.39%；平均利潤率為0.64%，同比下降0.72個百分點截至9月末，重點統(tǒng)計鋼鐵企業(yè)資產(chǎn)負債率為62.91%，同比上升0.75個百分點。

鋼材

鋼企應(yīng)主動加強資源保障工作

具體測算見下表 從經(jīng)濟規(guī)律分析，鐵礦行業(yè)效益有保障供需關(guān)系是影響產(chǎn)品價格的最重要因素，而一個供應(yīng)高度集中的行業(yè)可以通過快速調(diào)節(jié)供應(yīng)量，實現(xiàn)供需關(guān)系的改變，進而提升產(chǎn)品價格鐵礦行業(yè)屬于高供應(yīng)集中度行業(yè)（全球前四大鐵礦石生產(chǎn)商產(chǎn)量占全球鐵礦石貿(mào)易量近70%），因此，該行業(yè)的整體經(jīng)濟效益有保障 從利潤率指標(biāo)來看，鐵礦行業(yè)效益整體高于鋼鐵主業(yè)從近年歷史數(shù)據(jù)來看，我國鋼鐵行業(yè)利潤率整體低于國內(nèi)鐵礦行業(yè)利潤率。

鋼材

中鋼協(xié)：上半年鋼鐵行業(yè)運行特點及下半年重點工作任務(wù)

上半年，重點企業(yè)國產(chǎn)鐵精礦、進口粉礦采購成本同比分別上升8.36%、4.06%，煉焦煤、冶金焦、廢鋼采購成本同比分別下降7.25%、11%、5.93%在鋼材價格下跌的情況下，盡管燃料類采購成本下降，但鐵礦石采購成本明顯上升，企業(yè)仍面臨較大成本壓力 經(jīng)濟效益下降，行業(yè)風(fēng)險總體可控上半年，重點企業(yè)營業(yè)收入3.09萬億元，同比下降3.6%；營業(yè)成本2.93萬億元，同比下降3.5%；利潤總額339億元，同比下降6.7%；平均銷售利潤率1.1%，同比下降0.03個百分點。

鋼材

高礦價仍是鋼鐵行業(yè)利潤大幅縮減的主因——自律控產(chǎn)降庫存勢在必行

即使是在利潤總額最好的2021年，行業(yè)利潤率平均水平也僅有5.02% 2017年-2020年的鋼價與近2年相近，但利潤率最高卻差了將近4.5倍，此期間鋼價指數(shù)基本在110點波動，鐵礦石價格一般維持在80-100美元/噸而經(jīng)歷了2021年進口鐵礦石大幅上漲到233美元/噸以后，鐵礦石價格動輒就超過120美元/噸以上，年度平均價格基本都在110美元/噸以上2023年鐵礦石進口均價113.6美元/噸，2022年鐵礦石進口均價115美元/噸。

爐料

駱鐵軍：國內(nèi)鐵礦資源開發(fā)需適應(yīng)新需求結(jié)構(gòu)

出口鋼材與進口鐵礦石價格形成了鮮明的對比重點統(tǒng)計鋼鐵企業(yè)利潤同比下降48%，平均利潤率僅為0.61%，虧損面達53.1%，同比上升8.65個百分點 隨著消費結(jié)構(gòu)和總量的變化，鋼鐵消費需求持續(xù)增長的態(tài)勢已經(jīng)發(fā)生了根本改變“行業(yè)主要矛盾已經(jīng)轉(zhuǎn)變?yōu)槿绾我猿渥愕漠a(chǎn)能滿足緩慢下降的鋼鐵需求鋼鐵生產(chǎn)企業(yè)正在適應(yīng)這種變化”駱鐵軍分析道 鐵礦資源戰(zhàn)略保障工作備受關(guān)注、取得進展 鋼鐵強國需要資源強國支撐。

爐料

我國新建、在建鐵精礦年產(chǎn)能約5000萬噸，現(xiàn)階段海外權(quán)益鐵礦在產(chǎn)資源共計約7000萬噸

結(jié)語 2023年，我國生鐵產(chǎn)量為8.71億噸，折合鐵礦石需求量約13.94億噸，同期我國進口鐵礦石約11.79億噸，概算之，2023年中國鐵礦石對外依存度接近85%，略高于前些年水平同時，根據(jù)國家統(tǒng)計局的數(shù)據(jù)，2023年我國黑色金屬冶煉和壓延加工業(yè)僅實現(xiàn)利潤564.8億元，利潤率僅為0.7%，行業(yè)利潤占全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)利潤總和的比例僅為0.7%。

爐料

端穩(wěn)資源“飯碗”須先立后破、內(nèi)外聯(lián)動

結(jié)語 2023年，我國生鐵產(chǎn)量為8.71億噸，折合鐵礦石需求量約13.94億噸，同期我國進口鐵礦石約11.79億噸，概算之，2023年中國鐵礦石對外依存度接近85%，略高于前些年水平同時，根據(jù)國家統(tǒng)計局的數(shù)據(jù)，2023年我國黑色金屬冶煉和壓延加工業(yè)僅實現(xiàn)利潤564.8億元，利潤率僅為0.7%，行業(yè)利潤占全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)利潤總和的比例僅為0.7%。

爐料

“近兩月最糟糕”，好望角型船日租金周跌超24%！

另一家金融機構(gòu)荷蘭國際集團(ING)在最新報告中表示:“今年中國鋼鐵需求的回升速度仍低于預(yù)期，這將繼續(xù)打壓鋼鐵企業(yè)的利潤率和鐵礦石價格” 花旗(Citi)分析師在上周早些時候發(fā)布的一份研究報告中指出，“雖然中國鋼鐵消費增長可能仍將疲弱，但隨著行業(yè)利潤上升，預(yù)計鋼鐵生產(chǎn)商將提高產(chǎn)量，鋼鐵出口將保持高位。

船舶

大咖說鋼市：未來有需求增量預(yù)期， 2月節(jié)后市場價格將會震蕩上升

此輪反抽，是大周期下跌中的唯一趨勢反抽，預(yù)計有相對樂觀的高度，以2023年年末全國主要鋼材品種平均價格4500元/噸為基礎(chǔ)，預(yù)估反抽峰值可以到5000元/噸附近 觀點二：1.中國鋼鐵行業(yè)內(nèi)卷嚴(yán)重，2023年在內(nèi)需明顯下滑的情況下，行業(yè)以低利潤率甚至大幅虧損的代價而增加產(chǎn)量，增加出口量，增加鐵礦石進口量，留下更多鐵礦石價格強勢的證據(jù)，以及更多的國內(nèi)污染，對于2024年中國鋼鐵行業(yè)供給端，預(yù)計可能加持“先立后破，統(tǒng)籌兼顧”的頂層設(shè)計，以市場供需自我調(diào)整為基礎(chǔ)，對產(chǎn)能產(chǎn)量、鋼材出口存在政策性指導(dǎo)的可能性。

觀點

【湖北大發(fā)】預(yù)計節(jié)后國內(nèi)無縫管價格或震蕩反抽

觀點二：1.中國鋼鐵行業(yè)內(nèi)卷嚴(yán)重，2023年在內(nèi)需明顯下滑的情況下，行業(yè)以低利潤率甚至大幅虧損的代價而增加產(chǎn)量，增加出口量，增加鐵礦石進口量，留下更多鐵礦石價格強勢的口實，以及更多的國內(nèi)污染，2024年中國鋼鐵行業(yè)供給端，我們預(yù)計可能加持“先立后破，統(tǒng)籌兼顧”的頂層設(shè)計，以市場供需自我調(diào)整為基礎(chǔ)，對產(chǎn)能產(chǎn)量、鋼材出口存在政策性指導(dǎo)的可能性 2.需求端、從各行業(yè)發(fā)展軌跡判斷，2024年房地產(chǎn)仍然是鋼材需求下降的主要行業(yè)，汽車、家電、造船等行業(yè)用鋼需求預(yù)計增長。

鋼管

鐵合金面臨“供強需弱”壓力

今年前10個月，硅鐵和錳硅消費量同比分別減少7.2%和增加1.3%，粗鋼消費和出口同比拖累明顯粗鋼方面，今年鐵水和粗鋼產(chǎn)量持續(xù)增長，但前三季度鋼鐵行業(yè)利潤率為0.27%，在工業(yè)41大類中排名倒數(shù)第三，鋼廠始終把降本增效、提高資金效率作為主要任務(wù)從生產(chǎn)原料角度來看，鐵合金跟鐵礦石和雙焦相比，生產(chǎn)用量和比重較低，采購定價權(quán)和話語權(quán)始終在鋼廠一方，鐵合金生產(chǎn)企業(yè)議價能力弱，因此今年鋼廠端的合金采購消費呈現(xiàn)量價齊跌態(tài)勢，也是合金價格弱勢的直接原因。

爐料

熱烈慶?！?023年全國廢鋼鐵大會”暨“中國廢鋼鐵應(yīng)用協(xié)會七屆六次理事擴大會議”圓滿落幕

我們有基礎(chǔ)、有條件、有能力把廢鋼的事“辦好辦實” 駱鐵軍介紹，當(dāng)前，鋼鐵行業(yè)整體生產(chǎn)經(jīng)營面臨極大挑戰(zhàn)，行業(yè)總體呈現(xiàn)“高產(chǎn)量、高成本、低效益”兩高一低的狀態(tài)今年前10個月，全國粗鋼產(chǎn)量8.75億噸、同比增長1.4%，鋼材產(chǎn)量增長5.7%，鋼材出口（7473萬噸）增長34.8%，但行業(yè)效益不盡人意，鐵礦石焦煤等原料成本居高不下，協(xié)會會員企業(yè)利潤同比下降27%，利潤率只有1.38%，虧損面達到42.35%。

2023年全國廢鋼鐵大會

【2023年全國廢鋼鐵大會】駱鐵軍：我國有基礎(chǔ)、有條件、有能力把廢鋼的事“辦好辦實”

我們有基礎(chǔ)、有條件、有能力把廢鋼的事“辦好辦實” 駱鐵軍介紹，當(dāng)前，鋼鐵行業(yè)整體生產(chǎn)經(jīng)營面臨極大挑戰(zhàn)，行業(yè)總體呈現(xiàn)“高產(chǎn)量、高成本、低效益”兩高一低的狀態(tài)今年前10個月，全國粗鋼產(chǎn)量8.75億噸、同比增長1.4%，鋼材產(chǎn)量增長5.7%，鋼材出口（7473萬噸）增長34.8%，但行業(yè)效益不盡人意，鐵礦石焦煤等原料成本居高不下，協(xié)會會員企業(yè)利潤同比下降27%，利潤率只有1.38%，虧損面達到42.35%。

2023年全國廢鋼鐵大會

駱鐵軍：我國有基礎(chǔ)、有條件、有能力把廢鋼的事“辦好辦實”

駱鐵軍介紹，當(dāng)前，鋼鐵行業(yè)整體生產(chǎn)經(jīng)營面臨極大挑戰(zhàn)，行業(yè)總體呈現(xiàn)“高產(chǎn)量、高成本、低效益”兩高一低的狀態(tài)今年前10個月，全國粗鋼產(chǎn)量8.75億噸、同比增長1.4%，鋼材產(chǎn)量增長5.7%，鋼材出口（7473萬噸）增長34.8%，但行業(yè)效益不盡人意，鐵礦石焦煤等原料成本居高不下，協(xié)會會員企業(yè)利潤同比下降27%，利潤率只有1.38%，虧損面達到42.35%面對嚴(yán)峻的環(huán)境，鋼鐵行業(yè)積極貫徹新發(fā)展理念，深入推動高端化、智能化、綠色化轉(zhuǎn)型，高質(zhì)量發(fā)展扎實推進。

聚焦

三季度部分鋼鐵企業(yè)經(jīng)濟運行座談會在京舉行

當(dāng)前鋼鐵行業(yè)產(chǎn)能過剩問題依然突出，是懸在鋼鐵行業(yè)頭上的一把利劍，產(chǎn)能過剩問題解決不好將嚴(yán)重影響行業(yè)競爭力的提升和可持續(xù)發(fā)展二是行業(yè)盈利水平較低鋼鐵行業(yè)是工業(yè)41個門類中利潤率墊底的行業(yè)，如何提高盈利能力是比較突出的一個問題三是鐵礦石等原燃料價格居高不下上游原燃料價格過高不利于鋼鐵整個產(chǎn)業(yè)鏈的健康可持續(xù)發(fā)展，應(yīng)該實現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈利潤的合理分配四是行業(yè)仍面臨一些亟待解決的政策性問題，比如金融、稅費等方面鋼鐵行業(yè)健康發(fā)展需要一個公平合理的政策環(huán)境。

產(chǎn)業(yè)動態(tài)