Mysteel 煤礦數(shù)據(jù)與國家統(tǒng)計(jì)局產(chǎn)量數(shù)據(jù)的一致性與協(xié)整關(guān)系研究 —— 以陜西與山西為例

隨著煤炭產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)優(yōu)化與綠色低碳轉(zhuǎn)型的深入推進(jìn)，煤炭產(chǎn)量的實(shí)時(shí)監(jiān)測與數(shù)據(jù)一致性評估已成為政策制定、市場研判與企業(yè)決策的關(guān)鍵基礎(chǔ) 本報(bào)告基于 Mysteel 對全國主要煤炭礦山開展的實(shí)地調(diào)研數(shù)據(jù)展開研究，旨在從統(tǒng)計(jì)角度驗(yàn)證其與國家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的官方原煤產(chǎn)量數(shù)據(jù)之間的一致性與長期關(guān)系截至 2024 年，Mysteel 數(shù)據(jù)涵蓋 985 家煤礦樣本，其中包括 462 家動力煤礦山（主要集中在內(nèi)蒙古、山西、陜西、新疆等主產(chǎn)區(qū)，核定產(chǎn)能約 21.9 億噸/年，占全國動力煤產(chǎn)能的約 65%）以及 523 家煉焦煤礦山（覆蓋全國六大區(qū)域，核定產(chǎn)能約 8.2 億噸/年，占全國煉焦煤產(chǎn)能的約 64%）。

調(diào)研數(shù)據(jù)

Mysteel動力煤礦山樣本數(shù)據(jù)與國家統(tǒng)計(jì)局官方數(shù)據(jù)擬合分析報(bào)告

一、報(bào)告背景及目的： 動力煤作為我國能源結(jié)構(gòu)中的重要組成部分，在發(fā)電、工業(yè)生產(chǎn)等領(lǐng)域發(fā)揮著關(guān)鍵作用隨著國內(nèi)能源供應(yīng)形勢不斷變化，及時(shí)掌握動力煤供應(yīng)端的實(shí)際產(chǎn)量波動，對于產(chǎn)業(yè)鏈上下游的決策支持及市場研判具有重要意義 本報(bào)告基于Mysteel調(diào)研的462家動力煤礦山樣本數(shù)據(jù)展開分析。

調(diào)研數(shù)據(jù)

2023年我國露天煤礦的原煤產(chǎn)量達(dá)到11.8億噸

會議由中國煤炭工業(yè)協(xié)會科技發(fā)展部副主任張建明主持 張宏認(rèn)為，經(jīng)過近二十年的快速發(fā)展，我國煤炭工業(yè)已進(jìn)入高質(zhì)量發(fā)展的新階段，全國煤礦數(shù)量大幅減少，開發(fā)布局加快調(diào)整，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)明顯優(yōu)化，現(xiàn)代化水平提高，動力煤中長期合同制度與“基礎(chǔ)價(jià)+浮動價(jià)”定價(jià)機(jī)制為全國煤炭市場平穩(wěn)運(yùn)行奠定了堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)面對“雙碳”目標(biāo)的戰(zhàn)略性約束，煤炭的兜底保障作用將更加突出，從新疆等未來主要發(fā)展區(qū)的資源條件看，推動露天智能開采工藝、技術(shù)、裝備進(jìn)步至關(guān)重要。

爐料

Mysteel解析：2023年電力消費(fèi)彈性緩慢下降的原因

并從發(fā)電側(cè)考慮，電力彈性的下降也將減少火力發(fā)電在我國電力結(jié)構(gòu)中的占比，進(jìn)而減少對動力煤的依賴，符合雙碳目標(biāo) *電力消費(fèi)彈性系數(shù)=用電量增速/GDP增速 *2023年電力消費(fèi)彈性計(jì)算使用1-9月累計(jì)用電量增速 【正文】 一、疫情后時(shí)代的電力消費(fèi)彈性與結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)換 01 電力需求彈性高位回落 在我國主要的發(fā)展部門中，第二產(chǎn)業(yè)是主要的電力消費(fèi)領(lǐng)域，其在整體經(jīng)濟(jì)中的占比變化也顯著影響我國電力消費(fèi)的增長。

觀點(diǎn)

煤炭市場供需趨穩(wěn)，行業(yè)龍頭“多業(yè)并舉”謀轉(zhuǎn)型

3億噸的目標(biāo)約為2022年我國煤炭產(chǎn)量的6.6%，煤炭消費(fèi)量的7.2%對此，中能傳媒能源安全新戰(zhàn)略研究院劉純麗認(rèn)為，在此制度下，當(dāng)煤炭供需形勢轉(zhuǎn)向緊張時(shí)，國家相關(guān)部門可根據(jù)煤炭市場現(xiàn)貨價(jià)格是否超出合理區(qū)間等情況，視不同情形對儲備產(chǎn)能實(shí)施統(tǒng)一調(diào)度此舉將有效完善煤炭儲備體系，預(yù)計(jì)對中短期供需預(yù)期影響有限，但遠(yuǎn)期煤炭行業(yè)的供給彈性將有所增強(qiáng)，未來動力煤價(jià)格波動或進(jìn)一步平穩(wěn) 煤企低碳轉(zhuǎn)型漸入佳境 在“雙碳”目標(biāo)下，2024年的煤炭行業(yè)發(fā)展有哪些新趨勢？煤企轉(zhuǎn)型升級將有哪些新變化？ 劉純麗表示，短時(shí)間內(nèi)，煤炭的能源兜底保障作用不會改變，現(xiàn)代煤炭產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)將加快推進(jìn)，煤炭產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)將進(jìn)一步優(yōu)化，數(shù)字化、低碳化引領(lǐng)煤炭高質(zhì)量發(fā)展，清潔高效是煤炭產(chǎn)業(yè)主要發(fā)展方向，煤基與多能源融合發(fā)展空間廣闊。

爐料

2023中國國際煤炭貿(mào)易年會·2024動力煤市場供需交流座談會同期活動圓滿落幕

她首先指出今年進(jìn)口動力煤價(jià)格大幅下跌，全年底部震蕩，年中海外低價(jià)煤沖擊，北港煤價(jià)跌破限價(jià)765元/噸各區(qū)域煤價(jià)走勢非同頻，倒掛現(xiàn)象成為常態(tài)地緣沖突效應(yīng)減弱，海外能源價(jià)格回歸理性，歐洲暖冬預(yù)期，三港庫存快速累庫，低價(jià)煤炭轉(zhuǎn)運(yùn)至中國2023年，前10個月進(jìn)口量同比新增1.08億噸，歷史年度新高，中國煤炭發(fā)運(yùn)顯著高于去年同期，港口貨源結(jié)構(gòu)不均衡，但庫存歷史新高 ，預(yù)計(jì)明年動力煤進(jìn)口將于今年持平 上海鋼聯(lián)電子商務(wù)股份有限公司動力煤部副經(jīng)理孫鷹作《中國動力煤年度報(bào)告及產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)據(jù)發(fā)布》的主題報(bào)告。

2023中國國際煤炭貿(mào)易大會

第三季度熱卷期貨將延續(xù)6月份反彈走勢

1月—5月份，我國累計(jì)出口成品鋼材3636.9萬噸，同比增長40.9% 展望第三季度，7月—8月份熱軋卷板期貨預(yù)計(jì)仍有可能延續(xù)6月份的反彈走勢，理由有以下3點(diǎn)：第一，能源價(jià)格有止跌跡象，伴隨著夏季高溫的延續(xù)，動力煤供需邊際轉(zhuǎn)好，鋼材無利潤，黑色產(chǎn)業(yè)鏈繼續(xù)下行面臨的成本支撐相對牢靠，第二季度價(jià)格下跌的主因改變第二，鋼材需求有較大的結(jié)構(gòu)性分化，消費(fèi)類、出口類、家電、造船、機(jī)械需求仍有韌性，板材需求明顯好于螺紋鋼。

鋼材

負(fù)反饋持續(xù)發(fā)酵黑色系產(chǎn)業(yè)鏈共振下跌，鋼企啟動自發(fā)減停產(chǎn)

“黑色產(chǎn)業(yè)鏈各商品價(jià)格目前尚未出現(xiàn)明顯止跌跡象”華泰期貨指出，后續(xù)來看，若多數(shù)鋼廠主動減產(chǎn)，重新改善供需結(jié)構(gòu)，形成庫存的有效去化，或者前期跌勢最為明顯的雙焦底部出現(xiàn)，屆時(shí)鋼價(jià)下跌或有望趨緩后期需關(guān)注鋼廠減產(chǎn)行為、動力煤價(jià)格對弱粘性煉焦配煤價(jià)格的支撐，以及月底政治局會議情況

鋼材

嘉峪關(guān)市：增強(qiáng)鋼鋁產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈自主可控能力的對策建議

鋁產(chǎn)業(yè)所需的氧化鋁、炭陽極全部依靠外購依托周邊低廉動力煤形成的自備電廠供電成本優(yōu)勢也面臨價(jià)格上漲與政策約束雙重壓力 （二）中游技術(shù)創(chuàng)新發(fā)展能力亟待提升近年來，隨著綜合實(shí)力不斷提高，技術(shù)投資不斷提升，我市鋼鋁產(chǎn)業(yè)技改升級進(jìn)程明顯加快，但鋼鐵冶煉加工作為整個產(chǎn)業(yè)鏈的核心中間環(huán)境，仍有較大提升空間和潛力企業(yè)原有環(huán)境容量大、發(fā)電成本低等傳統(tǒng)優(yōu)勢減弱，使得產(chǎn)品結(jié)構(gòu)單一、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)低端、可持續(xù)發(fā)展后勁不足的問題更為突出。

國內(nèi)資訊

“聚焦硅寶”系列報(bào)告（四）——帶您算一算“硅”的成本

2021年工業(yè)硅產(chǎn)業(yè)面臨著“能耗雙控”帶來的供給擾動和光伏產(chǎn)業(yè)需求持續(xù)增加的矛盾，三季度隨著動力煤價(jià)格大幅上漲后工業(yè)硅出現(xiàn)井噴式上漲行情，價(jià)格自15000元/噸下方急漲至70000元/噸以上，同時(shí)工業(yè)硅的成本突破了歷史新高位，一度超過25000元/噸 工業(yè)硅成本核算 下面我們以常見的兩種基礎(chǔ)規(guī)格工業(yè)硅：冶金級#553和化學(xué)級#421為例，考慮歷史最高成本水平即去年10月的時(shí)間段下兩者各自成本結(jié)構(gòu)。

產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)知識

石化行業(yè)綠色低碳轉(zhuǎn)型路在何方

能源價(jià)格大幅波動，導(dǎo)致行業(yè)生產(chǎn)運(yùn)行成本大幅增加根據(jù)國務(wù)院發(fā)展研究中心發(fā)布的《宏觀經(jīng)濟(jì)形勢月報(bào)》，截至7月22日，秦皇島5500大卡動力煤價(jià)格為1215元/噸，較去年年末上漲了54.1%，對于行業(yè)生產(chǎn)帶來成本壓力“雙碳”目標(biāo)倒逼行業(yè)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整加速，高能耗、高排放行業(yè)進(jìn)行升級改造，均需要較大的資金投入，企業(yè)經(jīng)營成本將進(jìn)一步增加疊加上半年全球經(jīng)濟(jì)下行，行業(yè)企業(yè)出現(xiàn)成本上升、盈利下降的概率大增，導(dǎo)致低碳轉(zhuǎn)型發(fā)展壓力巨大。

行業(yè)快訊

新疆印發(fā)關(guān)于深入打好污染防治攻堅(jiān)戰(zhàn)的實(shí)施方案

不斷深化既有低碳試點(diǎn)、氣候適應(yīng)性試點(diǎn)工作，推廣試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn) （四）推動能源清潔低碳轉(zhuǎn)型立足自身、先立后破，傳統(tǒng)能源逐步退出必須建立在新能源安全可靠的替代基礎(chǔ)上，在降碳的同時(shí)確保能源安全、產(chǎn)業(yè)鏈供應(yīng)鏈安全、糧食安全，確保群眾正常生活，實(shí)現(xiàn)安全平穩(wěn)降碳加強(qiáng)能耗“雙控”管理，優(yōu)化能源消費(fèi)結(jié)構(gòu)嚴(yán)格合理控制煤炭消費(fèi)增長，精準(zhǔn)測算原料煤、動力煤，新增原料用能不納入能源消費(fèi)總量控制。

鋼材

Mysteel：動力煤2022上半年市場回顧及下半年展望

需求在穩(wěn)增長政策的推進(jìn)下穩(wěn)步兌現(xiàn)，但從3月下旬開始，中國疫情出現(xiàn)零星爆發(fā)，疫情導(dǎo)致第二和第三產(chǎn)業(yè)用電量迅速下降，加之3-6月為居民用電淡季，在雙重限制因素作用下用電需求大幅走弱2022年1-5月，中國全社會用電量累計(jì)33526億千瓦時(shí)，同比增長2.5%5月份，全社會用電量6716億千瓦時(shí)，同比下降1.3%，日均用電量環(huán)比增長2.2% 一、中國動力煤市場運(yùn)行情況 2022年上半年，中國煤炭企業(yè)保供成效顯著，據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)顯示，2022年1-5月全國原煤產(chǎn)量18.14億噸，相比于2021年同期的16.21億噸，增加1.93億噸，同比增長10.4%，主產(chǎn)區(qū)煤礦積極兌現(xiàn)長協(xié)合同，運(yùn)力集中保證長協(xié)客戶，整體市場發(fā)運(yùn)結(jié)構(gòu)以保供長協(xié)煤為主，港口和電廠庫存持續(xù)上升。

月評

能源保供工作成效顯著，煤炭電力行業(yè)穩(wěn)健發(fā)展

展望2022年，能源結(jié)構(gòu)性改革、綠色低碳發(fā)展等目標(biāo)對煤炭和電力行業(yè)的發(fā)展提出了更高的要求 煤炭行業(yè)迎來價(jià)值回歸 “雙碳”目標(biāo)下，煤炭行業(yè)何去何從？易煤研究院近日發(fā)布的《“雙碳”糾偏后的價(jià)值回歸——動力煤2022年展望報(bào)告》（下稱《展望報(bào)告》）分析稱，縱觀2021年，煤炭行業(yè)基本面供需矛盾突出，宏觀與產(chǎn)業(yè)、期貨與現(xiàn)貨、相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈之間共振明顯，導(dǎo)致動力煤價(jià)格走勢波瀾壯闊，價(jià)格中樞大幅上移，動力煤的供需矛盾沖破了“煤電框架”，波及下游煤化工產(chǎn)品，引起相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈的波動，敲響了能源安全的警鐘，引發(fā)全社會對于能源轉(zhuǎn)型的思考。

爐料

Mysteel：動力煤2021年回顧及2022年展望

需求方面，由于我國經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整步伐加快以及能源結(jié)構(gòu)調(diào)整，固定資產(chǎn)投資回落將帶動電力、冶金、建材、化工等高耗能產(chǎn)業(yè)增速回落，新能源、可再生能源快速發(fā)展，消費(fèi)比重提高，對煤炭的替代作用逐漸增強(qiáng)但是煤炭作為我國主要能源，煤炭產(chǎn)業(yè)是我國重要的基礎(chǔ)產(chǎn)業(yè)，在短期內(nèi)不會有很大的轉(zhuǎn)變或直接被替代，但將會面臨一系列挑戰(zhàn)，預(yù)計(jì)2022年北港Q5500動力煤平倉價(jià)格中樞將圍繞700元/噸波動 。

月評

足不出戶赴盛會，2021年中國煤焦礦產(chǎn)業(yè)鏈直播年會邀您參加

由上海鋼聯(lián)電子商務(wù)股份有限公司主辦的“2021年中國煤焦礦產(chǎn)業(yè)鏈直播年會”將于2021年12月22日全網(wǎng)直播召開我們誠摯邀請您參與本次會議！ 2021年動力煤價(jià)格大起大落，國家有關(guān)部門核增的近3億煤礦產(chǎn)能實(shí)際投產(chǎn)進(jìn)度如何？明年動力煤供需結(jié)構(gòu)有怎樣的變化？ 2021年進(jìn)口煉焦煤同比下降明顯，2021年1-10月焦煤累計(jì)進(jìn)口3945萬噸，同比減少39.6%，加之國內(nèi)煤礦安全、環(huán)保檢查持續(xù)，煉焦煤價(jià)格創(chuàng)歷史新高。

煤焦熱點(diǎn)

煤價(jià)油價(jià)先后大跌，甲醇連續(xù)走弱

“加上下半年以來甲醇下游季節(jié)性淡季效應(yīng)逐漸體現(xiàn)，且影響越來越大，依靠自身偏弱的供需結(jié)構(gòu)，甲醇09合約料難以繼續(xù)高位運(yùn)行”他認(rèn)為 華泰期貨也表示，7.30的政治局會議糾正運(yùn)動式“減碳”，動力煤支撐短期有所回落，市場從交易動力煤估值支撐開始轉(zhuǎn)向交易8月產(chǎn)業(yè)累庫預(yù)期甲醇盤面回落后，太倉現(xiàn)貨對09合約的基差回升至-40元/噸附近，這也反映后續(xù)了港口累庫預(yù)期。

市場播報(bào)

甲醇下游需求轉(zhuǎn)弱

貫徹黨中央、國務(wù)院部署，按照精準(zhǔn)調(diào)控要求，針對市場變化，突出重點(diǎn)綜合施策，保障大宗商品供給，遏制其價(jià)格不合理上漲，努力防止向居民消費(fèi)價(jià)格傳導(dǎo)在期貨上，動力煤受到的打壓最大，煤化工產(chǎn)業(yè)鏈上的尿素、甲醇也受到了不同程度的影響目前國家發(fā)改委對煤炭價(jià)格的抑制已經(jīng)卓有成效，預(yù)期這會進(jìn)一步傳導(dǎo)到甲醇的價(jià)格上 6月底開始的這波甲醇反彈已經(jīng)反映了目前上下游的利潤結(jié)構(gòu)，后期將回歸甲醇自身的基本面邏輯，在供增需減的格局下甲醇短期大概率下跌。

市場播報(bào)

動力煤關(guān)注產(chǎn)運(yùn)銷增量釋放

總體來看，4月以來動力煤中下游庫存累計(jì)增加494.9萬噸（3.7%），較去年同期水平仍低442.2萬噸（3%）從供需平衡表的預(yù)判來看，5—6月中下游庫存或有一定累積但幅度有限；從產(chǎn)業(yè)鏈庫存結(jié)構(gòu)來看，下游電廠仍存在主動補(bǔ)庫的需求5月12日國常會對大宗商品價(jià)格過快上漲的關(guān)切已有效抑制現(xiàn)貨市場的投機(jī)情緒和價(jià)格水分，5月19日國常會表態(tài)進(jìn)一步印證隨著迎峰度夏旺季的臨近，環(huán)保、安檢與增產(chǎn)保供之間的政策博弈向后者傾斜的概率增加，動力煤供需矛盾將在保供政策落地后得到緩解，后續(xù)可關(guān)注坑口產(chǎn)、運(yùn)、銷各維度體量能否有效釋放。

爐料

Mysteel：近五年兩會煤焦行業(yè)相關(guān)政策回顧

采取兼并重組、債務(wù)重組或破產(chǎn)清算等措施，積極穩(wěn)妥處置“僵尸企業(yè)”同期發(fā)改委主任徐紹史表示，5年內(nèi)從鋼鐵、煤炭兩個產(chǎn)業(yè)入手，來化解過剩產(chǎn)能鋼鐵產(chǎn)能要去掉1億~1.5億噸，3到5年內(nèi)煤炭產(chǎn)能要減少5億噸，還要減量重組5億噸 2016年煤焦行業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革啟動,出臺的重要政策包括: 1. 煤炭行業(yè)化解過剩產(chǎn)能“1+6”政策(《國務(wù)院關(guān)于煤炭行業(yè)化解過剩產(chǎn)能實(shí)現(xiàn)脫困發(fā)展的意見》等); 2. 后續(xù)落實(shí)化解產(chǎn)能、減量生產(chǎn)、人員安置和債務(wù)安置的政策(《關(guān)于在化解過剩產(chǎn)能工作中發(fā)揮先進(jìn)產(chǎn)能作用促進(jìn)煤炭行業(yè)轉(zhuǎn)型升級的意見》等); 3. 為平抑動力煤價(jià)格波動,增加產(chǎn)能、煤炭價(jià)格調(diào)節(jié)機(jī)制的相關(guān)政策(《關(guān)于印發(fā)平抑煤炭市場價(jià)格異常波動的備忘錄的通知》等); 4. 《能源生產(chǎn)和消費(fèi)革命戰(zhàn)略(2016-2030)》、《能源發(fā)展“十三五規(guī)劃”》和《煤炭工業(yè)發(fā)展“十三五規(guī)劃”》; 5. 其他政策(國家發(fā)展改革委印發(fā)《關(guān)于發(fā)展煤電聯(lián)營的指導(dǎo)意見》的通知等)。

日評