Mysteel：特朗普關稅下一局 · 系列（二）從?；鸬矫撱^——90天后的關稅走勢與對中國產(chǎn)業(yè)沖擊推演

與此同時，中國勢必采取對等反制措施，如強化對稀土、鋰、鎵等關鍵礦產(chǎn)的出口許可管控，加快制定“國家安全清單”，限制敏感技術與設備的對外出口雙方由此可能進入“關稅 壁壘 禁令”并行的深度經(jīng)濟對抗階段 該情景若成現(xiàn)實，意味著中美貿(mào)易摩擦將超越傳統(tǒng)商品層面，擴展為以科技、投資與金融為核心的全面博弈，將對全球經(jīng)濟格局與產(chǎn)業(yè)鏈安全帶來系統(tǒng)性沖擊： ? 投資信心大幅削弱：企業(yè)在兩國間擴產(chǎn)、融資、設點的意愿將受到極大壓制； ? 全球科技鏈被迫選邊：歐美、日韓、東南亞等經(jīng)濟體可能面臨“體系嵌套沖突”選擇壓力，加劇區(qū)域割裂； ? 中美科技發(fā)展空間受限：合作渠道被阻斷、技術積累被切割，雙邊技術脫鉤風險急劇上升。

觀點

【證券時報】供求矛盾加大，海外稀土價格飆漲逾2倍

歐美市場緊密聯(lián)動，美國的稀土價格上漲幅度超過歐洲，尤其是釔，美國買家想要獲得更多非中國產(chǎn)稀土產(chǎn)品用于其生產(chǎn)需求，而目前幾乎沒有非中國生產(chǎn)的稀土可用“美國相比歐洲獲取中國稀土難度更大，因此上漲幅度要高于歐洲”不過目前日本稀土價格并不明朗，日本進口稀土價格主要參照中國FOB（離岸價）價格 去年9月15日中國宣布對金屬銻實施出口管制，海外買家因此瘋搶西方市場庫存資源，造成歐洲鹿特丹交易價格與中國銻出口價格形成巨大溢價，最高時價差達1倍左右。

媒體報道

內(nèi)蒙古包鋼鋼聯(lián)股份有限公司確認參加2024（第四屆）全國型鋼產(chǎn)業(yè)大會

企業(yè)簡介： 包鋼股份以“建設全球最優(yōu)稀土鋼產(chǎn)品生產(chǎn)基地，卓越的稀土鋼材系列產(chǎn)品優(yōu)質(zhì)供應服務商”為目標，秉承“堅韌不拔，超越自我”的企業(yè)精神，確立了“奉獻鋼鐵精品，共創(chuàng)美好生活”的企業(yè)使命和“特色鋼鐵，綠色家園”的企業(yè)愿景依托白云鄂博鐵和稀土共生的資源稟賦，造就了包鋼股份獨有的“稀土鋼”特色，產(chǎn)品擁有良好的延展性、耐磨性、耐腐蝕性、耐低溫性、韌性及抗拉拔性，廣受下游用戶的認可和好評，產(chǎn)品廣泛應用于京滬高鐵、青藏鐵路、三峽工程、北京大興國際機場、中俄東線天然氣管道等國家重點工程項目，并遠銷歐美等60個國家和地區(qū)。

熱點資訊

【證券日報】持續(xù)做強做優(yōu)鋼鐵產(chǎn)業(yè)，包鋼股份上半年實現(xiàn)營收352.09億元

公司積極響應“一帶一路”倡議，主動融入新發(fā)展格局，產(chǎn)品遠銷歐美、韓日等傳統(tǒng)發(fā)達國家以及亞洲、中東、南美、非洲等“一帶一路”沿線國家 據(jù)上述包鋼股份相關負責人介紹，今年上半年，包鋼股份贏得烏茲別克斯坦的首筆鋼軌訂單，多次向中亞地區(qū)供應產(chǎn)品實現(xiàn)H400級過共析熱處理鋼軌批量生產(chǎn)并出口供貨；U76CrREH鋼軌產(chǎn)品成功應用在國家能源等線路；積極推動稀土焊絲鋼研發(fā)，實現(xiàn)了國內(nèi)稀土焊絲鋼的首次試制；980MPa級冷軋雙相鋼首次試應用于汽車門檻邊梁。

媒體報道

萍鄉(xiāng)萍鋼安源鋼鐵有限公司 稀土高鐵鋁合金電纜一批采購招標公告

一、招標項目概況 項目名稱：稀土高鐵鋁合金電纜一批采購 技術要求： （一）稀土高鐵鋁合金電力電纜，符合《GB/T29920-2013電工用稀土高鐵鋁合金桿》； （二）符合《GB/T31840-2015額定電壓1kV（Um=1.2kV)到35kV(Um=40.5kV)鋁合金芯擠包絕緣電力電纜》國家標準； 　?。ㄈ┓?em class='keyword'>歐美標準； 　?。ㄋ模┖辖饘w材料符合8R76注冊牌號，嚴格按照8R76標準生產(chǎn)。

招標資訊

Mysteel調(diào)研：五月終端訂單未及預期，磁材企業(yè)觀望對鎖

二是集團資金流入和消息面影響，導致金屬市場拉漲過快，永磁企業(yè)以及終端客戶認為價格上漲空間有限三是臨近暑期，金屬產(chǎn)品和永磁產(chǎn)品生產(chǎn)質(zhì)量都會受到影響，稀土市場按市場規(guī)律都呈淡季狀態(tài)，包括金屬產(chǎn)品和永磁產(chǎn)品生產(chǎn)質(zhì)量都會受到影響 國外：了解到海外訂單釋放力度較往年有所下滑，據(jù)調(diào)研，主要原因有以下幾點：1、供應商太多，內(nèi)卷嚴重，很多供應商之前在國內(nèi)都是找工廠合作，但目前已經(jīng)開始尋找貿(mào)易商合作；2、歐美市場（主要是新能源汽車市場）因為政策及車企的購車補貼減少，導致整體銷量，需求減少；包括國內(nèi)汽車類似于比亞迪、吉利等品牌市場占比加大，一部分海外訂單轉(zhuǎn)移到國內(nèi)訂單；3、海外市場，主要是歐美市場，也存在一個地域偏見問題，可以價格高，可以質(zhì)量差，但對中國制造業(yè)產(chǎn)品接受度不高；4、目前整體稀土市場國內(nèi)相對海外生產(chǎn)成本較高，導致成品價格永磁產(chǎn)品價格不占價格優(yōu)勢。

主編視角

[隆眾聚焦]：長周期研判 中國稀土順丁橡膠產(chǎn)品發(fā)展進程

順丁橡膠價格,順丁橡膠行情

熱點聚焦

Mysteel宏觀周報：前兩月中國經(jīng)濟數(shù)據(jù)出爐，央行再提“降準仍有空間”

其中，鎳價格跌幅最高，達2.23%全球股市方面，中國和歐美股市基本下跌外匯市場方面，美元指數(shù)收于104.44，上漲0.41% 一、宏觀資訊 （一）熱點聚焦 ◎國家領導人主持召開新時代推動中部地區(qū)崛起座談會時指出，要進一步提升煤炭、稀土等資源開發(fā)利用水平，增強煤炭等化石能源兜底保障能力，加快建設新型能源體系，注重傳統(tǒng)能源與新能源多能互補、深度融合。

資訊

Mysteel周報：銻價持續(xù)下行 后市信心不足（7.3-7.7）

本周中國商務部、海關總署發(fā)布公告，宣布對鎵、鍺相關物項實施出口管制，引起了歐美等的密切關注，與銻同屬于國內(nèi)的小金屬，同屬于戰(zhàn)略性礦產(chǎn)，目前沒有感受到銻價的影響，但是有沒有可能下一個是銻呢？ 本周自然資源部發(fā)布消息，加強基礎地質(zhì)調(diào)查和緊缺戰(zhàn)略性礦產(chǎn)勘查，列入戰(zhàn)略性礦產(chǎn)目錄的24種礦產(chǎn)是：能源礦產(chǎn)石油、天然氣、頁巖氣、煤炭、煤層氣、鈾；金屬礦產(chǎn)鐵、鉻、銅、鋁、金、鎳、鎢、錫、鉬、銻、鈷、鋰、稀土、鋯；非金屬礦產(chǎn)磷、鉀鹽、晶質(zhì)石墨、螢石。

周報

【財聯(lián)社】內(nèi)憂外患下的釹鐵硼：高價稀土、技術替代和美國“232”調(diào)查

實際上，以美國為首的發(fā)達國家早已在謀劃布局永磁產(chǎn)業(yè)鏈本土化生產(chǎn)在美國啟動“232”調(diào)查半年前，“四方安全對話”機制成員美日印澳四國聯(lián)手欲將組建“稀土聯(lián)盟”以此取代中國稀土在世界的主導地位 美國啟動“232”調(diào)查的同時，歐美國家也開始加速稀土永磁產(chǎn)業(yè)鏈布局：2021年9月16日-25日，美國私人股權投資公司貝恩資本正式完成對日立金屬株式會社的收購；11月，英國提出于2024年前資助建造一座能滿足100萬輛電動汽車需求的稀土永磁工廠；12月，美國計劃聯(lián)合德國真空公司在德州建造年產(chǎn)1000噸的釹鐵硼工廠。

媒體報道

孟志軍：淺談后疫情時代國際稀土貿(mào)易形勢

1985-2003年我國為了鼓勵稀土產(chǎn)品出口制定了稀土產(chǎn)品出口退稅政策由于稀土價格的暴漲等因素，在萊納公司穩(wěn)定供應產(chǎn)品后，我國丟失了一定的國際市場份額，尤其是鑭鈰產(chǎn)品為了擴大鑭鈰產(chǎn)品國際市場占有率，建議對輕稀土產(chǎn)品恢復出口退稅管理 建議針對進口的稀土礦產(chǎn)品及混合類稀土富集物由六大集團統(tǒng)一管理，加強協(xié)作，并設立管理措施，與國內(nèi)分離產(chǎn)品生產(chǎn)總量控制計劃相匹配 我國《出口管制法》出臺引發(fā)了歐美、日本對我國稀土產(chǎn)品出口的擔憂。

會議報道

有色股掀漲停潮 大宗商品之王再創(chuàng)新高！機構：全球通脹交易已經(jīng)開啟

同時耶倫呼吁七國集團強勢推出財政刺激政策，復蘇預期持續(xù)加強，全球大宗品陸續(xù)走強疫情期間銅礦資本開支繼續(xù)壓縮，2021年歐美經(jīng)濟隨疫苗鋪開將陸續(xù)復蘇，2021年或遇到供需錯配，繼續(xù)看多銅鋁 名禹資產(chǎn)指出，當前全球投資者正持續(xù)圍繞疫情好轉(zhuǎn)、需求上行帶來的基本面改善邏輯進行交易具體行業(yè)而言，當前稀土、石油化工、油服工程、鈦白粉、銅、鋁、化學纖維、交運等行業(yè)估值處于歷史中位，但潛在盈利改善明顯，值得持續(xù)關注。

市場播報

聚焦新能源汽車，展望汽車用硅鋼

我國稀土資源豐富，國產(chǎn)新能源汽車絕大部分使用永磁同步電機，其功率密度和效率比感應電機高國外由于永磁材料-釹鐵硼資源稀少，歐美車系均采用交流感應電機，感應電機相比永磁電機成本較低、轉(zhuǎn)速范圍廣、功率大，在技術的快速迭代下兩者都有廣泛的應用前景 EV電機的技術發(fā)展圍繞車輛需求展開的，以車輛需求推動電機發(fā)展市場上車輛需求分為五個部分： EV電機的高功率密度、高效性是今后發(fā)展的重要方向，而其中硅鋼是制造電機鐵芯的重要磁性材料，成本大概占電機本體的20%左右，其性能影響了驅(qū)動電機的功率與效率表現(xiàn)。

市場分析

包頭稀土高新區(qū)：多舉措推動稀土外貿(mào)企業(yè)穩(wěn)訂單、保市場

據(jù)企業(yè)上報數(shù)據(jù)統(tǒng)計，稀土高新區(qū)2020年上半年有進出口實績的稀土企業(yè)共25家，完成進出口額38863萬元，同比下降26.1%，占稀土高新區(qū)上半年進出口額的31.5%，其中，完成出口額37744.6萬元，同比下降28.3%因受到疫情影響，一季度轄區(qū)部分企業(yè)因疫情防控停產(chǎn)或未滿負荷生產(chǎn)，復工復產(chǎn)時又受到生產(chǎn)員工不足和物流運輸緩慢影響，部分出口訂單延期執(zhí)行；隨后受到國際疫情影響，歐美、日韓國家及地區(qū)合作企業(yè)停產(chǎn)，出口訂單數(shù)量減少，故上半年稀土產(chǎn)品出口有所下降。

國內(nèi)資訊